Untuk item yang dapat dipertukarkan, IAS 2 memungkinkan formula biaya rata-rata FIFO atau berbobot rata-rata. [IAS 2.25] Formula LIFO, yang telah diizinkan sebelum revisi IAS 2 tahun 2003, tidak lagi diperbolehkan.
Formula biaya yang sama harus digunakan untuk semua persediaan dengan karakteristik yang serupa dengan sifat dan penggunaannya terhadap entitas. Untuk kelompok persediaan yang memiliki karakteristik berbeda, formula biaya yang berbeda dapat dibenarkan. [IAS 2.25]
PENGUNGKAPAN
Pengungkapan yang dibutuhkan: [IAS 2.36]
- kebijakan akuntansi untuk persediaan
- nilai tercatat, umumnya diklasifikasikan sebagai barang dagangan, persediaan, bahan, barang dalam penyelesaian, dan barang jadi. Klasifikasi tergantung pada apa yang sesuai untuk entitas
- jumlah tercatat persediaan yang dinyatakan sebesar nilai wajar dikurangi biaya penjualan
- jumlah penurunan persediaan yang diakui sebagai beban pada periode tersebut
- jumlah pembalikan dari penurunan NRV dan keadaan yang menyebabkan pembalikan tersebut
- jumlah tercatat persediaan yang dijaminkan sebagai kewajiban
- biaya persediaan yang diakui sebagai beban (harga pokok penjualan).
IAS 2 mengakui bahwa beberapa perusahaan mengklasifikasikan biaya laporan pendapatan secara alamiah (bahan, tenaga kerja, dan sebagainya) daripada fungsi (harga pokok penjualan, biaya penjualan, dan sebagainya). Oleh karena itu, sebagai alternatif untuk mengungkapkan biaya pokok penjualan, IAS 2 mengizinkan entitas untuk mengungkapkan biaya operasi yang diakui selama periode berdasarkan biaya (bahan baku dan bahan habis pakai, biaya tenaga kerja, biaya operasi lainnya) dan jumlah bersih perubahan persediaan untuk periode tersebut).[IAS 2.39] Hal ini sesuai dengan IAS 1Presentasi Laporan Keuangan , yang memungkinkan penyajian biaya dengan fungsi atau sifat.
KESIMPULAN:
Dari penjelasan di atas dapat disimpulkan bahwa perbedaan PSAP NO.05 TENTANG PERSEDIAAN dengan IPSAS NO.12 TENTANG PERSEDIAAN Â adalah persediaan dalam PSAP 06 aset lancar dalam bentuk barang atau perlengkapan yang dimaksudkan untuk mendukung kegiatan operasional pemerintah, dan barang-barang yang dimaksudkan untuk dijual dan/atau diserahkan dalam rangka pelayanan kepada masyarakat. Sedangkan dalam IPSAS 12 pada persediaan meliputi aset yang dimiliki untuk dijual dalam kegiatan usaha normal, aset dalam proses produksi untuk dijual dalam kegiatan usaha normal, dan bahan dan persediaan yang dikonsumsi dalam produksi.
      Di lihat dari pengakuan persediaan PSAP 05  Persediaan diakui (a) pada saat potensi manfaat ekonomi masa depan diperoleh pemerintah dan mempunyai nilai sedangkan IPSAS NO.12 menggunakan pengakuan biaya dimana Pendapatan ditujukan untuk pengakuan pendapatan atas penjualan barang. Jika persediaan terjual dan pendapatan diakui,sebagai nilai tercatat dari persediaan tersebut, dapat diakui sebagai biaya.
      Dari segi pengukuran PSAP 05 Dalam hal persediaan dicatat secara perpetual, maka pengukuran pemakaian persediaan dihitung berdasarkan catatan jumlah unit yang dipakai dikalikan nilai per unit sesuai metode penilaian yang digunakan
Dalam hal persediaan dicatat secara periodik, maka pengukuran persediaan dihitung berdasarkan inventarisasi fisik, yaitu dengan cara saldo awal persediaan ditambah pembelian atau perolehan persediaan dikurangi dengan saldo akhir persediaan dikalikan nilai per unit sesuai dengan metode penilaian persediaan.
Sedangkan IPSAS NO.12 Pengukurannya Biaya harus mencakup semua: [IAS 2.10]
- biaya pembelian (termasuk pajak, transportasi, dan penanganan) setelah dikurangi potongan harga yang diterima
- biaya konversi (termasuk biaya produksi tetap dan variabel) dan
- biaya lain yang timbul dalam membawa persediaan ke lokasi dan kondisinya sekarang
