Menurut G.R Terry, fungsi manajemen sumber daya manusia bisa didefinisikan sebagai proses serta upaya untuk merekrut, mengembangkan, memotivasi serta mengevaluasi keseluruhan sumber daya manusia yang diperlukan dalam mencapai suatu tujuan. Fungsi manajerial dalam MSDM meliputi, yaitu perencanaan, pengorganisasian, pengarahan, pengendalian.
Ada beberapa tantangan dalam MSDM yaitu tantangan eksternal, tantangan organisasional, dan tantangan profesional. Tantangan eksternal adalah keseluruhan keadaan atau perubahan-perubahan yang bersumber dari lingkungan eksternal, yang dapat menyulitkan dan menghambat usaha peningkatan fungsi sumber daya manusia untuk mendukung dan membantu organisasi mencapai tujuannya. Tantangan ini dapat bersumber dari keadaan dan perubahan tenaga kerja, keadaan dan perubahan teknologi, keadaan dan perubahan ekonomi dan persaingan, dan keadaan dan tantangan perubahan pemerintahan. Tantangan eksternal juga dapat dibagi ke dalam beberapa sektor yaitu, sektor ekonomi, sektor kultural, sektor publik, sektor internasional, dan sektor teknologi.
Tantangan organisasional merupakan elemen-elemen yang berasal dari organisasi, yang dapat mempengaruhi atau berpotensi mempengaruhi efektivitas pelaksanaan kegiatan-kegiatan manajemen sumber daya manusia. Elemen-elemen dari tantangan organisasional antara lain tuntutan serikat buruh, penyediaan sistem informasi kepegawaian, dan tuntutan budaya organisasi.
