4. Whay should policymakers  think about incentives?
 ( Mengapa pembuat kebijakan harus memikirkan insentif?)Â
- Karena insentif memengaruhi perilaku masyarakat.
Jika insentif dirancang dengan benar, orang akan terdorong melakukan hal yang menguntungkan bagi perekonomian dan kesejahteraan bersama. Namun, jika salah, insentif bisa menimbulkan dampak negatif (misalnya orang lebih suka "curang" daripada produktif).
Contoh: Jika pajak terlalu tinggi, orang bisa enggan berusaha atau malah menghindari pajak.
7. Explain  the two main causes of market failure and give an example of each.
 (Jelaskan dua penyebab utama kegagalan pasar dan berikan contoh masing-masing.)Â
-Â a. Eksternalitas
Yaitu ketika tindakan seseorang memengaruhi pihak lain, tetapi tidak tercermin dalam harga pasar.
Contoh negatif: Pabrik yang mencemari sungai merugikan masyarakat sekitar.
Contoh positif: Seseorang vaksinasi ikut melindungi orang lain dari penyakit.
b. Kekuatan pasar (Monopoli atau Oligopoli)
Terjadi ketika satu atau sedikit perusahaan menguasai pasar, sehingga bisa menentukan harga sesuka hati.
